“Nghịch cảnh phá vỡ” là cảm nhận rõ nét nhất của nhiều doanh nghiệp sản xuất pin điện mặt trời xếp ở hạng hai trong năm 2024.
Một mặt, tình thế cạnh tranh giữa hai gã khổng lồ trở nên gay gắt hơn. CATL và BYD chiếm hơn 70% thị phần trong ngành công nghiệp pin điện mặt trời. Khi lợi thế của những người dẫn đầu tiếp tục mở rộng, không gian sinh tồn của các công ty pin điện mặt trời hạng hai đang bị “đè bẹp”. Mặt khác, bên cạnh việc cạnh tranh công nghệ và sản phẩm, ngành công nghiệp pin điện còn đang “tranh chấp” về giá cả, cộng thêm sự sụt giảm liên tục của giá lithium carbonat, khiến lợi nhuận vốn đã mỏng càng thêm khó khăn.
Năm 2024 sẽ là năm đầu tiên ngành công nghiệp lithium trải qua sự điều chỉnh sâu sắc, với sự bùng nổ của các vấn đề như thừa công suất, cạnh tranh giá cả và thách thức trong kinh doanh. Điều này khiến nhiều chuyên gia trong ngành cảm thán rằng tình hình cạnh tranh khốc liệt trong nửa đầu năm đã vượt quá tưởng tượng. “Trong ngành pin điện mặt trời, chúng ta không có đủ quyền để cạnh tranh, không ai có thể qua mặt BYD và CATL,” Chủ tịch của Yiwei Lithium Energy Liu Jincheng chia sẻ, thể hiện sự bất lực và bi kịch. Tuy nhiên, để không rời khỏi cuộc chơi và tồn tại tốt hơn, chỉ có cách đối mặt với khó khăn.
Yiwei Lithium Energy vừa công bố dự thảo kế hoạch khuyến khích cổ phiếu hạn chế lần thứ sáu, và dự kiến sẽ tổ chức đại hội cổ đông bất thường lần thứ tư của năm 2024 vào ngày 9 tháng 10 để xem xét các đề án liên quan. Mục tiêu đánh giá của kế hoạch khuyến khích cổ phiếu không phải là doanh thu hay lợi nhuận, mà là khối lượng hàng hóa xuất xưởng. Điều này một lần nữa đặt ra câu hỏi “sinh tồn” cho các doanh nghiệp sản xuất pin điện mặt trời hạng hai: Có nên đặt mục tiêu doanh số hay lợi nhuận?
Không cần lợi nhuận, cần thị phần?
Theo kế hoạch khuyến khích cổ phiếu được công bố bởi Yiwei Lithium Energy, dự kiến sẽ cấp không quá 70.65 triệu cổ phiếu hạn chế cho các đối tượng được khuyến khích, trong đó mục tiêu đánh giá đặt ra là tổng khối lượng hàng xuất khẩu của pin điện và pin lưu trữ đạt ít nhất 71GWh trong năm 2024 và 101GWh trong năm 2025.
Hình ảnh nguồn: Thông báo của Yiwei Lithium Energy
Mục tiêu đánh giá của kế hoạch khuyến khích này chỉ bao gồm khối lượng hàng xuất khẩu, không liên quan đến lợi nhuận và doanh thu, điều này đã gây ra phản ứng mạnh mẽ từ nhà đầu tư trên thị trường thứ cấp. Một số nhà đầu tư đã đặt câu hỏi về tính hợp lý của kế hoạch khuyến khích “giảm giá mạnh” này.
Trên nền tảng tương tác, nhà đầu tư đã đặt câu hỏi “Tại sao lại đặt mục tiêu đánh giá là khối lượng hàng xuất khẩu”, Yiwei Lithium Energy cho biết, đây là do môi trường kinh doanh vĩ mô và giai đoạn cạnh tranh mạnh trong ngành, doanh thu và lợi nhuận bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố không thể kiểm soát. Để giành được lợi thế trong cuộc cạnh tranh thị trường khốc liệt, công ty đang cố gắng tăng cường doanh số và mở rộng thị phần, biến đây thành chiến lược chính để thúc đẩy tăng trưởng.
Một số người trong ngành cho biết, việc lấy sản lượng và mở rộng thị phần làm chiến lược chính để thúc đẩy tăng trưởng đủ thể hiện rằng các doanh nghiệp sản xuất pin điện mặt trời hạng hai đã sẵn sàng hy sinh lợi nhuận để chiếm lấy thị phần. Nhiều nhà đầu tư còn thẳng thắn cho rằng, “Đây là một cách giảm sở hữu, không phải khuyến khích cổ phần. Không yêu cầu lợi nhuận, không yêu cầu doanh thu, chỉ cần giảm giá là hoàn thành.”
Theo báo cáo tài chính nửa đầu năm 2024 của Yiwei Lithium Energy, doanh thu đạt 21.659 tỷ nhân dân tệ, giảm 5.73% so với năm ngoái; lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông của công ty niêm yết đạt 2.137 tỷ nhân dân tệ, giảm 0.64% so với năm ngoái; lợi nhuận ròng trừ đi lãi không thường xuyên đạt 1.499 tỷ nhân dân tệ, tăng 19.32% so với năm ngoái. Đáng chú ý, cả doanh thu và lợi nhuận ròng đều giảm, đây là lần đầu tiên xảy ra trong báo cáo nửa năm và báo cáo hàng năm mà Yiwei Lithium Energy phát hành trong suốt mười năm qua.
Tuy nhiên, việc không liên quan đến các chỉ số tài chính chính mà chỉ yêu cầu khối lượng hàng hóa xuất khẩu này cũng là một “đổi mới” chưa từng có đối với Yiwei Lithium Energy. Được biết, trong thông báo của năm kế hoạch khuyến khích cổ phần trước đó, mục tiêu đánh giá hầu hết đều xoay quanh lợi nhuận ròng, tỷ suất sinh lời trên tài sản trung bình có trọng số và doanh thu tổng.
Điều này khiến mọi người phải cảm thán lần nữa, cuộc cạnh tranh trong ngành trở nên khốc liệt, thị trường trong nước có giới hạn, các doanh nghiệp phải sống sót và đạt thành tích, chiến lược áp dụng phổ biến là trước tiên chiếm lĩnh thị phần trước, từ đó dẫn đến cạnh tranh giá cả ở mức thấp.
Theo những thông báo liên quan, nửa đầu năm nay, Yiwei Lithium Energy đã xuất khẩu 13.54GWh pin điện và 20.95GWh pin lưu trữ, tổng cộng đạt 34.49GWh, còn thiếu 36.51GWh để đạt được mục tiêu 71GWh.
Nhiều yếu tố chồng chất, gặp nhiều khó khăn
“Thời gian đào thải thị trường lithium đang tăng tốc. Số lượng doanh nghiệp sản xuất pin điện có thể không vượt quá 40 vào cuối năm nay, và trong năm tới vẫn sẽ là giai đoạn tăng tốc đào thải.” Đây là quan điểm trước đó của Chủ tịch năng lượng tổ ong Yang Hongxin.
Trước đây, tình hình mạnh của hai gã khổng lồ trong ngành công nghiệp pin điện rất rõ ràng. Từ số lượng xe lắp đặt và thị phần từng doanh nghiệp cho thấy, trong nửa đầu năm nay, tổng lượng xe lắp đặt của pin điện CATL đạt 93.31 GWh, giữ vị trí dẫn đầu với thị phần 46.38%. Lượng lắp đặt của BYD là 50.51GWh, đứng thứ hai với thị phần 25.1%, giảm 4.75% so với năm trước.
Hình ảnh nguồn: Liên minh đổi mới ngành công nghiệp pin điện
Điều này có nghĩa là nhiều doanh nghiệp sản xuất pin điện hạng hai đang tranh giành 28.5% thị phần còn lại. Đối với tình hình hiện tại, Chủ tịch Yiwei Lithium Energy Liu Jincheng chỉ ra rằng, “Ngoài thị phần, điều quan trọng hơn đối với BYD và CATL là họ kiếm được tiền, còn các anh em khác đều có lợi thế riêng, nhưng hiện tại cũng đang gặp khó khăn.”
Trong bối cảnh cạnh tranh thị phần đang dần vào giai đoạn khốc liệt, các doanh nghiệp sản xuất pin điện hạng hai phải đối mặt với một thực tế tàn khốc: cạnh tranh giá cả. Theo một bộ dữ liệu được Yang Hongxin chia sẻ, từ tháng 12 năm 2022 đến tháng 6 năm 2024, trong khoảng một năm rưỡi, giá pin điện ba lớp mềm giảm từ 1.15 nhân dân tệ/Wh xuống 0.47 nhân dân tệ/Wh; giá pin điện ba chiều hình vuông giảm từ 1.1 nhân dân tệ/Wh xuống 0.4 nhân dân tệ/Wh; giá pin điện ferrosilicon hình vuông giảm từ 1 nhân dân tệ/Wh xuống 0.32 nhân dân tệ/Wh. Hiện tại, ngành pin điện trong nước sắp bước vào thời đại giá 0.3 nhân dân tệ/Wh. Mức giá 0.3 nhân dân tệ/Wh gần với giá thành của nhiều doanh nghiệp sản xuất pin.
Phó Tổng Giám đốc của Xinwangda, Liang Rui cho biết, trong nửa đầu năm nay, lượng xuất khẩu pin điện của Xinwangda tăng hơn 60%. Nhưng do giá lithium carbonat giảm, giá pin của chúng tôi cũng giảm mạnh so với cùng kỳ năm trước, dẫn đến mức tăng doanh thu không bằng mức tăng trong doanh số bán hàng.
Như chúng ta đã biết, tình hình “tăng doanh thu mà không tăng lợi nhuận” của các doanh nghiệp sản xuất pin điện cộng thêm nhiều yếu tố khác, không chỉ có giá “nội chiến”, mà còn có sự giảm giá của lithium carbonat đã đề cập ở trên.
Liang Rui cho biết, trước đây nghĩ rằng giá lithium carbonat đã giảm 80% vào năm ngoái, giá pin lithium cũng giảm 50%, nên năm nay giá cả sẽ ổn định hơn. Nhưng điều không ngờ là trong nửa đầu năm, giá lithium carbonat tiếp tục giảm và giá pin lithium cũng tiếp tục giảm, hiện giờ giá pin lưu trữ có thể đạt mức 0.3 nhân dân tệ/Wh, trong khi giá pin điện đã xuống còn khoảng 0.5 nhân dân tệ/Wh.
Sự cạnh tranh nội bộ trong ngành pin điện không có triển vọng. Đây đã trở thành nhận thức chung của nhiều người trong ngành. Tuy nhiên, đối mặt với sự cạnh tranh khốc liệt về thị phần và lợi nhuận dần giảm, tìm kiếm phương hướng thay đổi để sống sót trở thành chiến lược ứng phó.
Bất chấp khó khăn, vẫn còn cơ hội
Trong lĩnh vực pin điện, ánh hào quang của CATL và BYD quá rực rỡ, thậm chí trong lĩnh vực đầu cuối cũng dần hình thành sự đồng thuận: chọn xe phải lựa chọn CATL hoặc “pin lưỡi dao” của BYD. Tuy nhiên, điều này không có nghĩa là các doanh nghiệp sản xuất pin điện hạng hai hoàn toàn không còn cơ hội.
Trên thực tế, trước đó đã không hiếm những trường hợp các doanh nghiệp sản xuất pin điện hạng hai giành được hợp đồng cung cấp từ các nhà sản xuất xe lớn. Yiwei Lithium Energy, Zhongxin Innovation, Guoxuan High-Tech, Xinwangda và các doanh nghiệp khác đều tích cực mở rộng các khách hàng lớn.
Trước đó, Zhongxin Innovation đã cụ thể thách thức CATL, bằng chiến lược giảm giá đã thu hút được nhiều khách hàng lớn như GAC Group, Xiaopeng và NIO từ danh sách khách hàng của CATL, trở thành nhà cung cấp pin chính cho các doanh nghiệp ô tô này. Theo thông tin từ báo chí, công ty con sản xuất pin điện của Xinwangda “Xinwangda Power” đã thành công giành được dự án pin cho các mẫu xe lý tưởng M8, M7 và mẫu mới thứ ba “Kunlun” của Xiaomi.
Đáng lưu ý rằng, đối với các doanh nghiệp sản xuất pin điện, sự giảm giá sản phẩm là một trải nghiệm khá đau đớn. Từ toàn bộ kế hoạch chiến lược, nếu doanh nghiệp không có lợi nhuận hoặc dòng tiền tốt, thì sẽ không thể đầu tư sâu hơn vào nghiên cứu và phát triển, cũng như không thể phát triển thêm nhiều dự án khách hàng. Đối với Yiwei Lithium Energy, ngay cả trong nửa đầu năm 2024 doanh thu và lợi nhuận ròng giảm, đầu tư vào nghiên cứu và phát triển vẫn đạt 1.468 tỷ nhân dân tệ, tăng 16.42%, chiếm 6.78% tổng doanh thu.
Trong bối cảnh thị trường trong nước chịu áp lực từ hai “ngọn núi” CATL và BYD, hướng đi tìm đường thoát cho các doanh nghiệp sản xuất pin điện hạng hai không chỉ là tìm kiếm đường phát triển ra nước ngoài mà còn mở rộng kinh doanh lưu trữ.
Được biết, thị trường pin điện có tốc độ phát triển tương đối ổn định đã đạt đến ngưỡng nhất định, trong khi thị trường lưu trữ vừa mới bước vào giai đoạn tăng trưởng, việc cả tăng lợi nhuận gộp lẫn giảm chi phí hoạt động đều có không gian rất tốt. Được biết, L500 Short Blade Battery Cell của công ty năng lượng tổ ong đã được ứng dụng trong nhiều dự án lưu trữ lớn.
Hình ảnh nguồn: Năng lượng tổ ong
“Trong bối cảnh giá pin tiếp tục giảm, doanh thu của công ty vẫn tăng 10.20%, doanh thu từ các hoạt động kinh doanh quốc tế tăng mạnh,” Guoxuan High-Tech chỉ ra nguyên nhân tăng trưởng doanh thu trong báo cáo tài chính, đó là doanh thu từ hoạt động kinh doanh nước ngoài đã tăng 80%.
Trong bối cảnh cạnh tranh trong nước ngày càng gay gắt, việc ra nước ngoài chắc chắn là một trong những con đường để nâng cao hiệu suất. Ví dụ, đối với thị trường quốc tế, Yiwei Lithium Energy đã phát triển mô hình kinh doanh mới “Mô hình Hợp tác Doanh nghiệp Toàn cầu CLS”, và dự án đầu tiên của mô hình CLS đã được khởi công tại bang Mississippi, Hoa Kỳ.
Hình ảnh nguồn: Yiwei Lithium Energy
Như Liang Rui đã nói, dưới sự áp lực của hai gã khổng lồ CATL và BYD, các doanh nghiệp sản xuất pin điện hạng hai vẫn có không gian phát triển của riêng mình. Nhưng nếu những doanh nghiệp này không cố gắng theo kịp các công ty hàng đầu, không muốn thách thức những người tiên phong, thì tương lai ngay cả cơ hội sinh tồn cũng sẽ không còn. Có thể thấy rằng, trong bối cảnh cạnh tranh thị trường ngày càng gay gắt, chỉ có đối diện với khó khăn mới có thể phá vỡ nghịch cảnh, giải quyết vấn đề “doanh số hay lợi nhuận” mà các doanh nghiệp phải đối mặt.